Le Groupe BEI et ABN AMRO signent un accord de titrisation synthétique, permettant d’octroyer 1,2 milliard d’euros de nouveaux prêts aux entreprises néerlandaises, dont une partie est destinée aux PME durables.
ABN AMRO Bank a conclu avec le Groupe BEI, composé du Fonds européen d’investissement (FEI) et de la Banque européenne d’investissement (BEI), un accord de partage des risques portant sur un portefeuille de plus de 1 milliard d’euros de prêts existants accordés par ABN AMRO à des entreprises néerlandaises. Dans le cadre de cette opération de titrisation synthétique, une structure de garantie du Groupe BEI réduit l’exposition au risque de crédit d’ABN AMRO, libérant ainsi des capitaux pour de nouveaux prêts aux petites et moyennes entreprises (PME) et aux entreprises de taille intermédiaire (ETI). Partant, le bailleur de fonds néerlandais pourra fournir à des entreprises aux Pays-Bas plus de 1,2 milliard d’euros de nouveaux financements à des taux avantageux. Une partie des fonds nouvellement mis à disposition est destinée à des projets axés sur la durabilité environnementale, qui favorisent la transition vers la neutralité climatique et une société durable.
Avec cette opération novatrice, le Groupe BEI et ABN AMRO prolongent leur partenariat de longue date pour aider les entreprises néerlandaises à obtenir des financements à des taux d’intérêt compétitifs.
Dan Dorner, directeur commercial de la branche banque d’entreprise chez ABN AMRO : « Notre objectif stratégique est de soutenir les PME et les ETI. Nous nous réjouissons donc une fois de plus d’être en mesure de proposer des financements de la BEI à nos clients. Depuis plusieurs années, ABN AMRO et la BEI s’associent pour financer des entreprises néerlandaises. La BEI offre des conditions avantageuses à ses clients. Cette opération appuiera la croissance économique de nos clients et leur transition vers la neutralité climatique, et stimulera les prêts aux PME sur le marché néerlandais. »
Robert de Groot, vice-président du Groupe BEI : « Nous sommes fiers de conclure cet accord historique, qui constitue la plus grande opération de titrisation du Groupe BEI à ce jour. Il s’agit également de notre première collaboration de ce type avec ABN AMRO, qui tire parti de la relation solide entre nos deux banques. Ce partenariat améliorera considérablement la disponibilité de financements pour les PME et les ETI aux Pays-Bas, ce qui stimulera la croissance économique et la création d’emplois. »
Cadre de financement
Dans le cadre de leur mission visant à soutenir les objectifs stratégiques de l’UE, la Banque européenne d’investissement (BEI) et le Fonds européen d’investissement (FEI) s’emploient à améliorer l’accès des entreprises innovantes aux capitaux en Europe et au-delà. Les PME et les ETI jouent un rôle clé dans les économies néerlandaise, européenne et mondiale, en créant des emplois et en stimulant le développement économique et l’innovation. Dans le cadre de ce nouvel accord de partenariat avec le Groupe BEI, ABN AMRO peut, sous réserve de certaines conditions, offrir aux emprunteurs néerlandais des prêts à taux réduit. La décision finale concernant les activités de prêt au titre de cette facilité revient à ABN AMRO.
Modalités de l’opération
Cette opération est la première titrisation synthétique conclue entre ABN AMRO et le Groupe BEI. Elle porte sur un portefeuille de PME et de grandes entreprises néerlandaises et permet à ABN AMRO de libérer des capitaux pour de nouveaux prêts à des PME et ETI néerlandaises, dont au moins 30 % seront affectés à des projets conformes aux critères de l’action en faveur du climat et de la durabilité environnementale, ce qui souligne l’engagement d’ABN AMRO et du Groupe BEI en faveur de la transition vers une économie à faibles émissions de carbone.
La BEI et le FEI participent tous deux à cette opération. Le FEI fournit une garantie de 150 millions d’euros sur la tranche mezzanine et de 835 millions d’euros sur la tranche de rang prioritaire. L’encours du FEI sur la tranche mezzanine ainsi qu’une partie de son encours sur la tranche de rang prioritaire sont à leur tour contre-garantis par la BEI. La tranche de rang inférieur est conservée dans son intégralité par ABN AMRO. L’opération se caractérise par une marge excédentaire synthétique, par une période de rechargement de trois ans ainsi que par un amortissement au prorata des tranches mezzanine et de rang prioritaire, sous réserve d’événements déclencheurs liés aux performances.
Informations générales
La Banque européenne d’investissement (BEI), dont les actionnaires sont les États membres de l’Union européenne (UE), est l’institution de financement à long terme de l’UE. Les Pays-Bas détiennent 5,2 % de son capital. La BEI met à disposition des financements à long terme pour des investissements de qualité qui contribuent à la réalisation des grands objectifs de l’UE et des priorités nationales. Elle concentre plus de 90 % de son activité en Europe. Au cours des dix dernières années, la BEI a mis à disposition plus de 27 milliards d’euros pour financer des projets aux Pays-Bas dans divers secteurs, dont la recherche-développement, la mobilité durable, l’eau potable, la santé et les PME. En 2024, le Groupe BEI, qui comprend également le Fonds européen d’investissement (FEI), filiale de la BEI, a mis à disposition plus de 3 milliards d’euros pour des projets néerlandais.
Le Fonds européen d’investissement (FEI) soutient les microentreprises et les petites et moyennes entreprises européennes, auxquelles il octroie des fonds propres, des prêts et des garanties en s’appuyant sur un vaste réseau d’intermédiaires financiers sélectionnés. Créé en 1994, le FEI est actif dans tous les pays de l’UE, dans les pays membres potentiels, au Liechtenstein et en Norvège. L’actionnaire majoritaire du FEI est la BEI ; les autres actionnaires sont la Commission européenne et un certain nombre d’institutions financières européennes.
ABN AMRO est une banque néerlandaise qui propose une gamme complète de solutions et de produits financiers aux particuliers, aux entreprises et aux clients de la banque privée. Elle concentre son activité sur l’Europe du Nord-Ouest. Son objectif est clair : une banque pour le meilleur, pour les générations à venir (Banking for better, for generations to come). Basée à Amsterdam, elle est au service de plus de 5 millions de clients et emploie plus de 19 000 personnes.