ЕИБ заделя 30 млрд. евро за МСП в Европа под формата на нови заеми, предоставяни чрез търговски банки.

По искане на финансовите министри на Европейския съюз, отправено  по време на неофициалната среща в Ница на 12-13 септември 2008 г., Групата на Европейската инвестиционна банка (Групата на ЕИБ) актуалиазира и укрепва  подкрепата си за малките и средните предприятия в Европа, с оглед смекчаване на последиците от сегашната кредитна криза.

На 23 септември, Съветът на директорите на ЕИБ прие първоначален пакет от мерки:

• До 2011 г. ЕИБ ще задели 15 млрд. евро за периода 2008-2009 г. за заеми за малки и средни предприятия в Европа, които ще бъдат предоставяни чрез търговски банки, като част от общ пакет на стойност 30 млрд. евро. Това представлява значително увеличение спрямо обичайните й обеми за кредитиране в този сектор. ЕИБ възнамерява не само да увеличи размера на подкрепата си, но и да подобри нейното качеството  - за тази цел е разработена нова формула, наречена „заеми на ЕИБ за МСП", които ще продължат да се обслужват от търговски банки, но това ще става по опростени, по-гъвкави и по-прозрачни процедури, като по този начин бъдат облагодетелствани по-голям брой МСП. Новите възможности са съобразени с мненията от ирокото допитване на ЕИБ сред представителите на този сектор през 2007-2008 г.
• На по-късен етап -  към края на годината, ЕИБ ще предложи на банките посредници по-усъвършенствани решения за поделяне на риска, чиято цел е да бъдат обхванати пазарни сегменти, на които търговските банки трудно навлизат (напр. МСП, по отношение на които се смята, че има прекалено висок риск или такива, за които предоставеното обезпечение е преценено като неадекватно).

Заеми на ЕИБ за МСП:

Кой по-точно има право да получи достъп до новите заеми на ЕИБ за МСП и какви проекти могат да бъдат финансирани по този начин? Какъв е редът за отпускане на заем от ЕИБ за МСП? Тук предлагаме практически наръчник за новите мерки, приети на 23 септември от Съвета на директорите на ЕИБ.

• Кой има право да кандидатства за заем от ЕИБ за МСП?

Всички обособени фирми с по-малко от 250 служители. Филиалите и холдинговите компании на промишлени групировки нямат право на участие, тъй като тези заеми на ЕИБ са специално предназначени за малки и средни по размер предприятия.

• За какво са средствата?

Заемите на ЕИБ за МСП могат да се използват за подкрепа на всички видове вложения или разходи, които са необходими за растежа на малко стопанско начинание. Следователно инвестициите могат да бъдат в:

• Материални активи, т.е. за закупуване на производствени мощности или на недвижимо имущество. По принцип не се допуска закупуването на земя, освен ако не е жизнено необходимо за инвестицията, докато закупуването на земеделски земи е изцяло изключено.
• Нематириални активи, като покриването на разходи, пряко обвързани с научно-развойна дейност, изграждането или поемането на мрежи  за разпространение, в т.ч. и в друга държава-членка, подаването на заявление за патент или придобиването на такъв, или за разходи по прехвърлянето на предприятие с оглед продължаване на стопанската дейност (когато купувачът и обявеното за продан предприятие представляват МСП и необходимата за прехвърлянето сума не превишава 1 млн. евро).
• Постоянно увеличаване на оборотния капитал, необходим за развитието на МСП, чиято дейност предстои да бъде разширена.

На практика във всички сектори на икономиката:

Заемите на ЕИБ за МСП могат да бъдат използвани за подпомагане на всеки стопански сектор, с изключение на инвестициите за оръжия, хазарт, тютюневи изделия, дейности, свързани с опити с животни , дейности, чието  въздействие върху околната среда не може да бъде преодоляно или компенсирано в значителна степен,  спорни от морална или етична гледна точка сектори (напр. клониране на хора) и строително предприемачество в чист вид.  

Изключени са и чисто финансовите сделки (напр. поглъщане на дружества), с изключение на прехвърлянето на дружества при гореописаните вече обстоятелства.

• В какъв размер са сумите и при какви условия се отпускат?

Заемите на ЕИБ за МСП могат да подпомогнат инвестиции във всякакъв размер -  от много малки проекти до инвестиции до 25 млн. евро. Обикновено заемите на ЕИБ са за срок от 2 до 12 години. Действителните срокове на заема зависят от жизнения цикъл на финансирания проект. Максималният размер на финансирането от ЕИБ не може да превишава 12,5 млн. евро по отделен заем.

Заемите на ЕИБ за МСП се предоставят във всички държави-членки на ЕС чрез търговските банки, които ще бъдат натоварени с оценка на всички заявки за отпускане на заем от страна на МСП. По повечето операции решението за отпускане или отказ на заем за МСП ще бъде изцяло обект на преценка от банката посредник. Участието на ЕИБ се свежда до осигуряване на добри финансови условия по заемите, като ЕИБ ще се постарае съответните  МСП да получат ясни указания за тези изгодни условия.
 
ЕИБ би могла да подели риска по някои от операциите с партниращата банка или да осигури финансиране с рисков капитал. Конкретните правила за тези две възможности ще бъдат изложени на по-късна дата.

• Към кого да се обърна?

Над сто банки в 27-те държави-членки на Европейския съюз вече редовно осъществяват дейност с ЕИБ. За справка, моля вижте  информацията за връзка, която редовно се актуализира (вж. адреса по-долу).

• Кога влизат в действие новите заеми на ЕИБ за МСП?

Първите заеми на ЕИБ за МСП според новите правила ще бъдат предоставени в редица държави в началото на октомври. Обяви за това ще бъдат публикувани отделно.

• Какви предимства носят за МСП новите заеми на ЕИБ?

ЕИБ е банката на Европейския съюз. Благодарение на устава и акционерите си – 27-те държави-членки – банката се радва на най-високия възможен рейтинг на капиталовите пазари (AAA). Това позволява на ЕИБ да привлича средства на капиталовите пазари при изгодни условия, които впоследствие отпуска под формата на заеми при същите условия,  особено по отношение на МСП, с посредничеството на търговските банки. Тези банки се задължават да осведомят МСП, конкретно и поотделно (т.е. с уведомителни писма),  за участието на ЕИБ и отражението от това върху финансовите условия по отпуснатия заем.

• Ще се предлагат ли новите заеми на ЕИБ във всички държави-членки на ЕС?

Да, заемите на ЕИБ за МСП могат да осигурят подкрепа за инвестиции в 27-те държави-членки на ЕС.

• Какъв е източникът на 30-те млрд. евро, които ЕИБ ще предостави на МСП?

ЕИБ е банка, чийто двигател е политиката и не задължава финансово нито бюджета на Европейския съюз, нито данъкоплатците в държавите-членки. Банката е независим кредитоискател на финансовите пазари (над 50 млрд. евро през 2007 г.). Иначе казано, ЕИБ усвоява спестяванията в полза на политиката на Европейския съюз, като привлича значителни по размер финансови средства в глобален мащаб, за да даде тласък на развитието на европейската икономика.

Подготовка на нови продукти

Впоследствие, в края на годината, ЕИБ  ще предложи на банките посредници по-усъвършенствани продукти за поделяне на риска, чиято цел е да бъдат обхванати пазарни сегменти, на които търговските банки трудно навлизат (напр. МСП, по отношение на които се смята, че има прекалено висок риск или такива, за които предоставеното обезпечение е преценено като неадекватно). Ще бъдат разработени три вида мерки:

• Заеми, при които рискът се поема съвместно с банките, като ЕИБ предоставя частични гаранции за целия риск, поет от банката посредник;
• Заеми, при които ЕИБ пряко поема риска за бенефициента – МСП, същевременно с банката посредник; и
• Продукти с рисков капитал без обезпечение тип „мецанин” за целите на МСП с висок ръст или т.н. „газели”. Чрез своето поделение – Европейският инвестиционен фонд (ЕИФ) – Групата на ЕИБ отпуска заеми за участие, които представляват вид дялово участие и помагат на „газелите”  да увеличат шансовете си за получаване на банкови кредити, без това да изисква ангажиране на капиталови средства или значителни обезпечения (привлечените средства се преобразуват в акции само, ако  дружеството не е в състояние да погаси задълженията си по заема).

В крайна сметка, ЕИБ и Европейската комисия ще работят заедно за изграждане на общоевропейски фонд за микрокредитиране, насочен към осигуряването на средства за микро предприятия. Този фонд ще осигурява заеми чрез около 30 европейски институции за микрокредитиране с оглед учредяването и развитието на съвсем малки предприятия, както и за  предоставянето на техническа помощ за подобни предприятия. Усилията ще бъдат насочени най-вече към компании, разположени в неустойчиви райони.

Предистория

ЕИБ: финансов партньор на МСП през изминалите 40 години
 
Групата на ЕИБ финансира МСП от 1968 г. насам, като гуверньорите – 27-те министри на финансите от Европейския съюз – възприемат тази дейност като един от петте приоритета за 2005 г.

До 2007 г., дейността на Групата на ЕИБ в сектора на МСП се състои от три типа продукти, осигурявани от над 200 търговски банки и около 300 частни иннвестиционни фондове в 27-те държави-членки на Европейския съюз:

• Кредитни линии на ЕИБ за търговските банки за средносрочно или дългосрочно финансиране на реални инвестиции от страна на  МСП: този вид кредитиране възлиза на около 5 млрд. евро годишно и достига  до приблизително 50 000 МСП на година.
• Рисков капитал: от 2000-та година досега ЕИФ е инвестирал 4,4 млрд. евро в 273 частни инвестиционни фонда, които придобиват дялове в МСП, най-вече иновативни малки дружества с голям потенциал за растеж (Лисабонска стратегия). Тези фондове са спомогнали за учредяването на повече от 800 000  МСП във всички страни от Европейския съюз от 2001 г. насам.
• Банкови гаранции, отново осигурени от ЕИФ. Сключени са 190 сделки за частично гарантиране в размер на 11,6 млрд. евро по отпуснати от банките кредити на МСП. Като споделя търговския риск с банките по този начин, ЕИФ прехвърля бремето и намалява размера на резервите, които банките трябва да заделят по силата на Базел II. Това косвено привличане на капитали стимулира достъпа на МСП до пазара на банкови услуги.

ЕИБ: чудодейното решение?

Не, ЕИБ не може да предложи чудодейното лекарство. Въпреки това, сега, когато повечето държави-членки са притиснати и банковият сектор е изправен пред сериозна финансова криза, Групата на ЕИБ може да осигури допълнителна подкрепа по гъвкав и ефективен начин. Акционери в банката са държавите-членки, но това не натоварва нито бюджета  на Европейския съюз, нито данъкоплатците в държавите-членки, защото банката привлича средства на капиталовите пазари (над 50 млрд. евро през 2007 г.) самостоятелно и без предоставяне на гаранции от страна на държавите-членки. По този начин ЕИБ спомага за усвояването на спестяванията в полза на политиката на Европейския съюз, като привлича значителни по размер средства в глобален мащаб за развитие на европейската икономика.